两会风口来了!受益概念股请收好！
十三届全国人大四次会议将于2021年3月5日在北京召开，随着两会临近，市场也开始进入了“两会行情”。
注：此处未列出历年全国政协会议期，一般较人大会议提前1-2天。
可以发现近30年春节到两会期间基本都是上涨为主，甚至两会后一个月内上涨的概率更高，而春节到两会期间及会议期间的下跌主要发生在熊市单边下行的市场中。大部分年份两会前后市场整体的上涨，是国内稳增长政策对冲验证的窗口期，市场出现系统性风险的概率低。
鉴于大会召开的节点临近，相关的热点板块可能会被市场炒作，本次的关注点在于“十四五”规划及2035远景目标。
由于2021年经济增速基数效应明显，预计大概率不会设置具体的GDP增速目标，而根据各省设定的GDP目标来看，简单平均为7.2%，大部分为6-8%以上、1省9%以上、2省10%以上；各省总体下调物价目标，就业目标保持正常。
热点方面，结合“十四五”规划的重点行业，军工、碳中和、科技创新、新基建等大概率还是此次会议的重点关注题材。
1.军工，从五年均值情况看，两会前后，军工指数均取得较好的超额正收益。2017年十九大将国防和军队现代化目标完成时点提前15年至20
2.碳中和。近日，深改委强调贯彻“新发展理念”，发挥改革的关键作用，在生态文明体制改革中，会议强调统筹制定2030年碳排放达峰行动方案，使发展建立在高效利用资源、严格保护生态环境、有效控制碳排放的基础上；建立生态产品价值实现机制，形成环境保护者受益、使用者付费、破坏者赔偿的利益机制。预计碳中和政策将成为较长时间的热点议题，催生三大方向投资机会。第一，新能源行业进入到高景气发展周期，全产业链有望迎来需求扩张。第二，传统行业（煤炭、钢铁、石化、有色（铝）、建材（水泥））将面临内部结构优化，供给收缩引发行业集中度提升，内部可替代需求凸显。第三，碳金融有望成为银行带来增量业务收入，碳足迹有望成为后续政策优惠的重要标准。同时，环保为节能减排的重要手段，关注度持续提升。相关产业链详情如下：
3.科技创新。预计两会部署的思路将延续十四五规划及去年中央经济工作会议的要求展开：十四五规划将科技创新提升到现代化建设全局中的核心地位；中央经济工作会议再次强调科技创新与自主可控，以及数字经济助力制造业转型。该概念产业链详情主要涵盖以下5个领域：
4.新基建。主要围绕十四五规划展开，新基建与行业应用预计将成为主线。其中新基建中5G 与数据中心确定性高，进展最快、行业空间大。行业应用预计发展爆发性强，业绩弹性大。新一代信息技术基础研发受益持续时间最长，充电桩和城际轨交在城市建设中也充当重要角色。
5.内需。促进消费、扩大内需，涉及的行业相对较多，除了传统消费：汽车、家电、电子产品外，还可关注教育、医疗、养老、育幼等行业。
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